Що таке оборотний капітал?
Оборотний капітал — це різниця між оборотними активами підприємства та його короткостроковими зобов’язаннями. Він вимірює готівку та близькі до неї кошти, доступні для фінансування щоденних операцій після покриття короткострокових зобов’язань. Додатний оборотний капітал означає, що підприємство може сплачувати найближчі рахунки.
Формула: оборотні активи мінус короткострокові зобов’язання. Оборотні активи включають готівку, дебіторську заборгованість і запаси; зобов’язання — кредиторську заборгованість, короткострокові позики та нараховані витрати. Оборотний капітал — не те саме, що каса, бо значна частина заблокована в дебіторській заборгованості та запасах.
Приклад
Оптовик зі 120 000 € оборотних активів і 80 000 € короткострокових зобов’язань має оборотний капітал 40 000 € і коефіцієнт ліквідності 1,5.
Питання
Який хороший коефіцієнт оборотного капіталу?
Коефіцієнт ліквідності між 1,5 і 2,0 вважається здоровим — достатньо для покриття короткострокових зобов’язань із запасом. Нижче 1,0 — попередження про ліквідність.
Чи прибуткове підприємство може мати від’ємний оборотний капітал?
Так. Підприємство може бути прибутковим, але мати від’ємний оборотний капітал, якщо клієнти платять повільно або запаси зростають. Прибуток вимірює ефективність; оборотний капітал — платоспроможність.
Пов'язані терміни
- Що таке кредиторська заборгованість (Accounts Payable)?
- Що таке обробка рахунків?
- Бухгалтерський облік vs Фінансова звітність: у чому різниця?
- Що таке керування касою дрібних витрат (Petty Cash)?
- Що таке вхідний ПДВ?
- Що таке План рахунків?
- Що таке дебіторська заборгованість (Accounts Receivable)?
- Що таке подвійний запис (Double-Entry Bookkeeping)?
- Що таке собівартість реалізованої продукції (COGS)?
- Що таке головна книга?
- Що таке банківська звірка (reconciliation)?
- Що таке метод нарахування (accrual accounting)?
- Що таке амортизація (amorization) нематеріальних активів?
- Що таке звіт про рух грошових коштів?
- Що таке баланс?
- Що таке звіт про прибутки та збитки?
- Що таке знецінення (depreciation)?
- Що таке оборотно-сальдова відомість (trial balance)?
- Що таке звіт за строками давності дебіторської заборгованості?
- Що таке замовлення на закупівлю (purchase order)?
- Що таке кредит-нота (credit note)?
- Що таке валова маржа (gross profit margin)?
- Що таке фінансовий рік (fiscal year)?